2018 FAALİYET RAPORU
TEB FİNANSAL HİZMETLER GRUBU
Faaliyet gösterdiği sektörün en büyük 5 firmasından biri olan TEB Faktoring, kurumsal ve ticari firmalar ile KOBİ’lere ihracat, ithalat ve yurt içi faktoring ürünleri ile hizmet sunmaktadır.
TEB Faktoring’in 2017 yılında 8,2 milyar TL olan iş hacmi, 2018 yılında 8,9 milyar TL olarak gerçekleşmiş, aktifleri 1.682.248 bin TL olmuştur.
Şirket, 2018’de sektör karlılık artışının çok üzerinde üzerinde bir performans göstererek yıl sonu itibarıyla TL 39.957 bin net kar elde etmiş ve karını %142 artırarak şirket tarihinin en büyük karlılığını gerçekleştirmiştir. 2018 yıl sonu itibarıyla TEB Faktoring’in özkaynak kârlılığı %36,02, aktif kârlılığı ise %2,19’dur. 2018 yılı sektör öz kaynak karlılığı oranı %20,4 olarak gerçekleşmiştir.
Ekonomideki daralma, girdi maliyetlerinin artması , nakit akışlarının bozulmasına paralel ödeme güçlüğüne düşen ve konkordato alan firma sayısının hızla artması, kredilerin geri dönüşünü de etkilemiştir. 2018 yılında faktoring sektöründeki sorunlu alacak (NPL) oranları %6’lara çıkmıştır. Risk yönetimine daha fazla ağırlık veren TEB Faktoring, 2018 NPL oranı sektör ortalamasının altında kalarak %3,8 olmuştur.
2018 senesindeki toplam müşteri adedini 28.406’ya çıkaran TEB Faktoring’in 2018 yıl sonu itibarıyla 1.892 aktif müşterisi, 16 şubesi ve 119 kişilik personeli bulunmaktadır.
TEB Faktoring 2018 yılında ihracat faktoring işlem hacminde Türkiye’nin ve Dünya’nın en büyük faktoring zinciri FCI üyeleri nezdinde dünyanın en büyük şirketleri arasında olmaya devam etmiştir.
TEB Faktoring müşterilerine daha iyi hizmet verebilmek ekonominin getirdiği zor koşullarda başarıya ulaşmak için verimli ve etkin şirket yönetimi prensibiyle dijitalizasyona büyük önem vermekte olup bu kapsamda 2018 yılında da birçok projeyi de hayata geçirmeye devam etmiştir. Böylelikle karlılığın en önemli unsurlarından olan risk yönetimi, verimliliğin artırılması ve otomasyonun sağlanması mümkün olmuştur.
Dünyada yaygın olarak kullanılan diğer bir ürün olan Tedarik Zinciri Finansmanı da faktoring sektörünün gündemine alınmış ve altyapı çalışmaları tamamlanarak Finansal Kurumlar Birliği çatısı altında Tedarik Zinciri Finansmanı Platformu kurulmuştur. Tedarikçilerin satış yaptıkları alıcının kredibilitesinden faydalanarak finansal kuruluşlarca vadeyi beklemeden daha düşük maliyetlerle finanse edildiği, alıcıların da finansal kuruluşlar aracılığıyla kendi nakit akışlarını yönettiği bir sistem olan bu platform sayesinde faktoring işlemleri elektronik ortamda gerçekleştirilip takip edilebilecek ve kurumsal firmalara, KOBİ’lere ve en önemlisi ülke ekonomisine katkı sağlayacaktır.
2019’un politik ve ekonomik dalgalanmaların etkilerinin ve belirsizliklerin devam edeceği bir yıl olması beklenmektedir. Ekonomideki, özellikle iç piyasadaki daralma risklerin doğru yönetilmesinin önemini iyice artırmaktadır. Bugünkü ekonomik ortamda sağlıklı büyüyebilmek için daha olumlu koşullara sahip ihracata ağırlık vermesi gereken KOBİ’lerin en büyük ihtiyacı yeni pazarlara açılmak, bilmediği ülkelere ve riskini ölçemediği firmalarla ticaret yapmak, aynı zamanda da nakit akışını ve öz sermayesini korumak olacaktır. Tüm bu hizmetleri sağlayan faktoring şirketleri de garanti ve finansman vererek onların en büyük destekçisi olacaktır. Bu kapsamda KOBİ’lerin yanında olan TEB Faktoring ihracatçılara uygun koşullarda faktoring hizmeti sunmak için Türkiye İhracatçılar Meclisi (TİM) ile bir işbirliği anlaşması imzalamış olup 2019 yılı itibariyle 50 milyon ABD dolarlık bir kaynağı müşterilerine özel faiz avantajları sağlayarak kullandıracaktır.
TEB Portföy, 1999 yılından bu yana varlık yönetimi alanında faaliyetlerini sürdürmektedir.
2018 Aralık sonu itibarıyla %3,87’lik pazar payı ile 6,7 milyar TL’lik bir varlık büyüklüğünü yönetmekte olan TEB Portföy, sektördeki 8. büyük portföy yönetimi şirketidir.
Yeni düzenlemeler kapsamında Şirket’in 15 Haziran 2015 tarihinde Sermaye Piyasası Kurulu’nca Portföy Yöneticiliği ve Yatırım Danışmanlığı faaliyetlerinde bulunması uygun görülmüş ve PYŞ/PY.22-YD.11/524 sayılı faaliyet yetki belgesi verilmiştir. Aynı tarih itibarıyla Şirket’in 03 Ocak 2000 tarihli Portföy Yöneticiliği ve 12 Mayıs 2004 tarihli Yatırım Danışmanlığı yetki belgesi iptal edilmiştir.
Şirket’in ana faaliyet konusu, Sermaye Piyasası Kanunu ve ilgili mevzuat hükümleri çerçevesinde yatırım fonlarının kurulması ve yönetimidir.
1 Ocak 2018 itibarıyla devreye giren uygulama esasları çerçevesinde, emeklilik şirketlerinin kurucusu oldukları fonların en fazla %40'ını bir portföy yönetim şirketine yönettirebilmeleri mümkün hale gelmiştir. Bu imkanı değerlendiren TEB Portföy, yönettiği kurumsal portföyleri çeşitlendirmek amacıyla, BNP Paribas Cardif Emeklilik’in dışında, Grup vizyon ve stratejisine uygun olabilecek potansiyel emeklilik şirketleri ile kurucusu oldukları emeklilik fonlarını yönetmek üzere görüşmeler yapmış ve 5 yeni ortaklığa imza atmıştır. Bu gelişmeler ile paralel, TEB Portföy Türkiye’nin en büyük 4 emeklilik şirketinden 3’ünün fonlarının yönetimini gerçekleştirmektedir.
TEB Portföy, ayrıca, kurumsal ve bireysel müşterilere portföy yönetim sözleşmesi çerçevesinde vekil sıfatı ile risk profillerine uygun portföy yönetimi hizmetlerinin yanı sıra yurt dışında kurulu fonlara portföy yönetim ve yatırım danışmanlığı hizmetleri de vermektedir.
2018 Aralık sonu itibarıyla TEB Portföy;
TEB Portföy, Euro Bölgesi’nde varlık yönetimi alanında lider BNP Paribas Asset Management ile oluşturduğu sinerjik işbirliği, Şirket’in global güç olma yönünde attığı adımlara hız kazandırmıştır. TEB Portföy bu sinerji sayesinde, birçok uluslararası şirket ile stratejik iş birliklerine imza atmaya devam etmektedir.
TEB Portföy’ün yönetimini gerçekleştirdiği Parvest Turkey Fonu 202 milyon TL’lik büyüklüğüyle Türkiye hisse senetlerine yatırım yapan, öncü Türkiye hisse fonlarından birisi konumundadır. Şirket tarafından yönetilen Japonya’da mukim Turkey Equity Mother Fund ise yaklaşık 111 milyon TL büyüklüğe sahiptir.
TEB Portföy’ün danışmanlık verdiği, Türkiye hisse senetlerine yatırım yapan diğer yabancı fonların büyüklüğü 96 milyon TL’dir. Bu sonuçlara göre Şirket, toplam yönettiği yabancı hisse senedi fonu hacmi açısından Türkiye’nin en büyük Fon Yöneticisi konumundadır.
Kurucusu olduğu yatırım fonlarında 2017’den itibaren “sadeleştirme” sürecine giren TEB Portföy, fon adedini 23’ten 21’e düşürmüş, kalan fonlarda yönetsel ve operasyonel optimizasyonu sağlamak amacıyla ilgili değişiklikleri hayata geçirmiştir. Kurumsal portföy yönetimi alanında da büyümeyi hedefleyen TEB Portföy, 2018 yılında yeni müşteri ediniminde yüksek bir ivme yakalamıştır.
2019 yılında
TEB Portföy 2019 yılında, 2018 yılında “dijitalizasyon” kapsamında temellerini attığı projeleri tamamlamayı ve geliştirme çalışmaları yapmayı hedeflemektedir. Bu kapsamda 2018 yılının sonu itibariyle canlı yayın hayatına geçen TEB Portföy web sitesinin geliştirilmesi ve konsept olarak geliştirilen akıllı telefon aplikasyonun tamamlanması planlanmaktadır.
TEB ile yürütülen ortak proje kapsamında, tamamlanan ve test aşamasına geçen robot danışmanlık hizmetinin, ilgili testlerin ve mevzuat uyum sürecinin tamamlanmasının ardından müşteri kullanımına açılması beklenmektedir. Ayrıca, “sadeleştirme” stratejisinin devamında fonların birleşmeler vasıtasıyla adet olarak azaltılması amacıyla Sermaye Piyasası Kurulu’na gerekli başvurular yapılmıştır. Bu süreçlerin 2019 yılı içerisinde tamamlanması beklenmektedir.
TEB Portföy, önümüzdeki dönemde yatırımcılarını doğru zamanlama ile doğru yatırım seçeneklerine yönlendirecek, yurt içi ve yurt dışı paydaşları ile birlikte pazar payını artırabilecek işbirliği fırsatlarını değerlendirecek, piyasalarda oluşabilecek negatif risklere karşı müşterilerini ve kendisini koruma altına almaya yönelik stratejiler geliştirecektir.
1996’da faaliyetlerine başlayan TEB Yatırım Menkul Değerler A.Ş., Sermaye Piyasası Kanunu ve ilgili mevzuat hükümleri çerçevesinde sermaye piyasası işlemleri gerçekleştirmektedir.
6362 sayılı Sermaye Piyasası Kanunu’nun III-37.1 sayılı Yatırım Hizmetleri ve Faaliyetleri ile Yan Hizmetlere İlişkin Esaslar Tebliği (Yatırım Hizmetleri Tebliği) ve III-39.1 sayılı Yatırım Kuruluşlarının Kuruluş ve Faaliyet Esasları Hakkında Tebliğ (Yatırım Kuruluşları Tebliği) uyarınca Sermaye Piyasası Kurulu tarafından Şirket’in faaliyet izinleri yenilenerek, 13 Kasım 2015 tarihinden itibaren Geniş Yetkili Aracı Kurum sıfatıyla yatırım hizmet ve faaliyetlerini yürütmesine izin verilmiştir.
TEB Yatırım, aşağıda belirtilen faaliyetleri yürümektedir.
Ayrıca Sermaye Piyasası Kurulu’nun 27 Haziran 2016 tarihli izni ile TEB Yatırım’ın Banka’ya emir iletimine aracılık etmesi karara bağlanmıştır.
TEB Yatırım, yurt içi ve yurt dışındaki müşterilerine geniş ürün ve hizmet yelpazesi ile yatırımcı profiline göre farklılık gösteren hizmet kanalları aracılığıyla ulaşmaktadır. Bu kapsamda farklı müşteri gruplarına pay senedi, vadeli işlemler, yatırım fonu, tahvil-bono ve repo gibi yatırım hizmetleri ile kurumsal finansman ve araştırma hizmetleri, ayrıca kurumsal finansman alanında işletmelere borçlanma ihraçları ve satınalmalar konusunda aracılık hizmetleri sunulmaktadır.
Bir banka aracı kurumu olarak TEB Yatırım’ın sektör içerisinde gelişen rekabet karşısında avantaj sahibi olduğu en önemli özelliği yaygın ve etkin pazarlama ağını destekleyen araştırma altyapısıdır. TEB Yatırım son yıllarda araştırma alanında kazandığı çok sayıda ödülle takdir edilen bir kuruluş konumundadır.
TEB Yatırım, sektörde yaygın aracılık ve araştırma hizmetlerini hem bireysel hem de kurumsal yatırımcılara dengeli biçimde sunan az sayıda kurumdan biridir.
TEB Yatırım’ı sektöründe farklılaştıran unsurlar;
TEB Yatırım, BNP Paribas Grubu’nun çok sayıda birimi ile ortak çalışmalar yürütmektedir. Bunlar; kurumsal aracılık hizmetlerinde araştırma, elektronik işlemler ve müşteri kazanımı konusunda yapılan çalışmalar ile şirketlere emtia koruması işlemlerinde iş birliğini kapsamaktadır. Ayrıca, bireysel ve özel bankacılık iş kollarında yatırım danışmanlığı, dijitalleşme ve yeni müşteri kazanımı alanlarında da yoğun iş birliği söz konusudur.
TEB Yatırım, son dönemde uygulamaya giren SPK düzenlemeleri sonucunda hızlanan konsolidasyon ve teknolojik trendlerle ivmelenen dijitalleşmenin, sektörün yapısında ve iş yapış biçimlerinde değişimlere yol açacağının bilincindedir. Bu konuyu titizlikle değerlendiren Şirket, geliştirdiği stratejileri uygulamaya koymuş ve farklı segmentlerde hizmet çeşitlendirmesiyle müşteri deneyimlerinin zenginleştirilmesine odaklanmıştır. 2018 yılında, bu kapsamda, ilk adım olarak teknoloji ve araştırmanın etkin kullanımını ön plana alan bir müşteri deneyimi yaratmak, daha verimli ve daha dijital bir TEB Yatırım oluşturmak için dönüşüm projelerine başlanmıştır.
Önümüzdeki dönemde sunulması planlanan, başta yapılandırılmış ürünler ve dijital platformlar olmak üzere yeni hizmetlerin çalışmaları yürütülmüştür.
Yıl içerisinde finansal piyasalarda yaşanan dalgalanmalar özellikle yılın ikinci yarısında pay senedi ve vadeli işlem ve opsiyon piyasalarında işlem hacimlerinin yüksek seyretmesine yol açmıştır.
Buna karşılık oluşan fiyat değişimleri ve makro dengelerdeki değişimler, hem bireysel hemde kurumsal yatırımcıların sermaye piyasasına ilgisini sınırlamıştır.
Bu gelişmelerin sonucunda TEB Yatırım 2018 yılında mali bütçe hedeflerini başarı ile gerçekleştirmiştir.
TEB Yatırım, 2018 yılı sonu itibarıyla Borsa İstanbul Pay Piyasası’nda 129.189 milyon TL işlem hacmi ve %3,24’lük pazar payı ile 11. sırada yer almıştır.
TEB Yatırım, Borsa İstanbul Vadeli İşlem ve Opsiyon Piyasası’nda ise 224.324 milyon TL işlem hacmi ve %8,90’lık pazar payı ile 3. sırada bulunmaktadır.